但斌持仓曝光！

发布时间：2025-08-01 14:19来源：证券市场周刊散户吧字号：大 中 小

牛市就是这样，机会和牛股往往会多到让你根本看不过来，但指数也会慢涨急跌，这也经常会让人方寸大乱。而只有筛选出牛市中的主线，守住龙头，才能更好踏准节奏。? 本文来自散户吧WWW.SANHUBA.COM

　　

今天(7月31日)，跟大家聊一个已经有很多只翻倍牛股出现、一众低位股正在启动的主线机会——英伟达核心产业链。今天持续创新高的胜宏科技、强势突破的工业富联等，都在应验这个赛道的牛市行情。那么，英伟达核心产业链个股都有谁？笔者对此进行了详细梳理，它们很多都开始启动上涨(名单可见文内表2)。?

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牛市重要主线之 本文来自散户吧WWW.SANHUBA.COM

　　

英伟达产业链以及衍生机会 本文来自散户吧WWW.SANHUBA.COM

　　

要说今天的行情，科技股又是一个“C位”的角色，但可能有人会觉得，科技股的主线分支太乱，根本把握不到主要的逻辑线与核心方向。但笔者告诉大家，今天科技股中有一个核心逻辑，就是英伟达。无论从英伟达自身以及相关A股公司来看，英伟达产业链都在成为一个核心主流的投资方向。

　　

先来看一下A股英伟达概念板块的表现(见图1)，自4月9日低点以来，该板块已累计上涨近40%，并创新高，进入技术性牛市。在一众板块中也是处于领涨梯队(见表1)。7月最后一个交易日，英伟达概念板块一度上涨超2%，强势领跑260余个概念板块。?

　　 　　 　　

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这一轮行情以来(4月9日~7月31日)，很多英伟达概念股涨幅都走出了翻倍行情，比如之前的内容里跟大家多次提到的胜宏科技，区间累计涨幅超过2倍；工业富联，区间累计涨幅超过130%。?

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市场方面不用多说了，市场整体走强必然会驱动很多主线机会走出高弹性行情。而英伟达可以说是刺激相关A股产业链个股走强的一个重要因素，截至7月30日，公司股价报收179.27美元/股，继续创出新高，总市值达4.37万亿美元。巧合的是，英伟达美股与A股英伟达产业链走势也基本同频，如英伟达股价在4月7日触底，至今已累计上涨90%。 本文来自散户吧WWW.SANHUBA.COM

　　

英伟达股价的强势上涨，与其作为AI芯片龙头，深度受益于全球AI产业的快速发展有极大关联。而出于此类原因，其也成为了知名投资人但斌的重点配置标的，美东时间7月29日，但斌执掌的东方港湾旗下海外基金披露了截至2025年二季度末的最新持仓，其持仓英伟达126.77万股，持仓市值超2亿美元，为第一大重仓股。? 本文来自散户吧WWW.SANHUBA.COM

　　

当然，A股英伟达产业链，除了锚定英伟达之外，还有其他诸多利好逻辑，比如行业政策利好、产业端加速(如大模型密集迭代更新带动AI硬件基础层加速发展)、个股业绩大幅改善(如2025中报，有很多概念股受下游拉动实现业绩增长翻倍)等。? 本文来自散户吧WWW.SANHUBA.COM

　　

进一步拆分英伟达产业链，它们也多涉及光模块与光通信(CPO)、PCB(印刷电路板)、液冷散热等多个细分，而它们也多已确立长期向上趋势。对于英伟达等主线机会，大家的老朋友边惠宗(本栏目特邀嘉宾)有长期持续跟踪，且有全面深入研究，并屡屡捕捉到板块拐点与核心个股的起涨点。比如在7月29日的《边学边做》中，边惠宗提及的某标的A(股价处在低位)正为英伟达产业链(也同为AI大模型、华为概念股)个股，双方在GPU显卡等方面有合作，相关时间点见图2。?

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但不得不说，英伟达分支较复杂，轮动节奏并不容易把握，而边惠宗则有一套独到的研判体系。那么，英伟达产业链等细分领域还有哪些机会以及个股值得重点挖掘？对于此类问题，边惠宗有最新的视频内容讲解，重点提及了多家核心公司，它们多处在放量加速突破行情中，另外，其也对上述提及的标的A等公司进行了进一步分析。 本文来自散户吧WWW.SANHUBA.COM

　　

英伟达产业链核心机会分析 本文来自散户吧WWW.SANHUBA.COM

　　

聊回英伟达产业链，主要涉及以下重要方向(包括但不限于)：?

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光模块、光通信(CPO)。从产业角度来看，光模块是光通信的核心组件，CPO是光通信的新型技术，光模块与光通信均为英伟达AI算力生态的核心组件。?

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PCB(印刷电路板)。PCB在英伟达产业链中有技术协同、产品适配等多层面关联。英伟达GPU(图形处理器)对PCB传输速率的高要求等，促进PCB向高密度互连等进一步迭代升级，并由此催生新的高附加值增量机会。?

　　

液冷散热。A股板块中近期被热炒的液冷服务器，7月31日一度强势上涨超2%。高算力芯片对散热提出了更高的要求。? 本文来自散户吧WWW.SANHUBA.COM

　　

另外，其他相关领域还包括电源与供电、服务器与算力生态、芯片配套与检测等。它们在电源、服务器、检测等环节与英伟达有紧密关联。? 本文来自散户吧WWW.SANHUBA.COM

　　

(小编：财神)