国锐生活(00108.HK)拟2.69亿元收购北京春雨天下软件约78.3%股本

格隆汇12月5日丨国锐生活(00108.HK)公告，内容有关公司与卖方就集团可能收购潜在标的(主要从事数字医疗服务)的100%股权订立不具法律约束力的意向书。董事局欣然宣布，于2025年12月五日，公司并表附属实体中国经营实体(作为买方)与卖方订立该等协议，据此，中国经营实体有条件同意购买而卖方有条件同意出售目标公司北京春雨天下软件有限公司约78.3%股本，代价约为人民币2.69亿元，将透过按发行价每股代价股份1.6港元发行及配发147,393,029股代价股份偿付，惟须符合先决条件。

就建议收购事项而言，中国经营实体与卖方于2025年12月5日订立四份协议，即(i)股份买卖协议；(ii)现金买卖协议；(iii)A类认购协议；及(iv)B类认购协议。股份买卖协议将于公司、中国经营实体与卖方正式签署后立即生效。根据其条款，倘所有适用认购人未能于股份买卖协议日期起365日内获得必要的ODI批准，股份买卖协议将予以终止。尽管现金买卖协议与股份买卖协议于同日签署，惟仅于股份买卖协议终止后方告生效。现金买卖协议乃于股份买卖协议未能继续进行的情况下作为建议收购事项的替代结算安排。 本文来自散户吧WWW.SANHUBA.COM

目标集团通过具备正规牌照的医疗机构经营增值电信服务(包括互联网信息服务)及互联网医院╱在线诊断与治疗服务。此商业模式属规模化，受益于相关监管牌照(包括ICP许可证及《医疗机构执业许可证》)，预计可提供反周期收入来源，与集团现有房地产相关业务形成互补。集团通过进入高增长行业，寻求降低传统房地产周期带来的集中风险，提升整体业务韧性。 本文来自散户吧WWW.SANHUBA.COM

目标集团在中国数字医疗服务领域拥有稳固客户基础及丰富经验，而公司于中国已建立成熟的客户群、资源及网络(包括物业管理平台及社区覆盖)。公司拟利用现有资源、市场地位及关系，协助目标集团扩展服务范围、吸纳新用户及企业客户，从而进一步扩大目标集团的业务及收入。特别是，集团成熟的物业管理平台为社区健康管理服务、居民增值服务及交叉营销机遇提供现成生态系统，有助目标集团线上医疗服务开展企业合作及区域服务扩张。 本文来自散户吧WWW.SANHUBA.COM

为维持建议收购事项完成后目标集团现有业务规模并进一步扩展，公司拟保留目标集团现有管理团队，并聘请行业专家及专业人士协助目标集团数字医疗服务业务的运营及管理。董事局相信，保留目标集团现有运营知识，同时引入额外专业知识并结合集团资源，将有助实现顺利整合，并支持目标集团的长期增长。

为配合集团战略及最大化协同价值，公司正与目标公司两名剩余股东("剩余股东")进行磋商，该等股东合共持有目标公司约12.76%股权。公司与剩余股东已表示有意就剩余股份订立单独买卖协议，其条款及条件将与股份买卖协议及╱或现金买卖协议(如适用)基本一致。公司将根据上市规则适时或按规定作出进一步公布，以告知股东。 本文来自散户吧WWW.SANHUBA.COM

从财务角度看，数字医疗服务通常具有经常性服务费及平台收入特性，长远而言相较更具周期性的开发收入可提升集团收入可见度及整体毛利水平。 本文来自散户吧WWW.SANHUBA.COM

(小编：财神)